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法馬-弗倫奇五因子模型
模型
法馬-弗倫奇五因子模型
一種擴展CAPM的資產定價模型,透過市場風險、規模(SMB)、價值(HML)、獲利能力(RMW)和投資(CMA)五個因子來解釋股票報酬的橫斷面差異。
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資本資產定價模型 (CAPM)
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